| 标的 | 昨收 | 涨跌 | VIX / VXN(分位) | GEX ($B/1%) | 预期振幅 |
|---|---|---|---|---|---|
| QQQ | $744.50 | +0.46% | 20.9 (23% 分位) | -2.61B flip 743.8 | 1.03% (0.63–1.74) |
| SPY | $771.35 | +0.54% | 14.9 (8% 分位) | -1.64B flip 769.4 | 0.63% (0.37–1.10) |
| 指数 | 当前值 | 历史分位 | 近一年区间 | 取值日期 |
|---|---|---|---|---|
| VIX · SPY | 14.87 | 8% 分位 · 偏低(自满) |
|
2026-09-25 |
| VXN · QQQ | 20.87 | 23% 分位 · 中位附近 |
|
2026-09-25 |
| 标的 | 档位 | 预估全天振幅 | 80% 把握区间 | 对比近20日 |
|---|---|---|---|---|
| SPY | 低 | 0.63% | 0.37% ~ 1.10% | 和平时差不多 |
| 今天大概率比较平静,价格能晃动的空间比平时小。卖期权占优,行权价用平时宽度即可;买跨式今天不利,你需要大波动才回本;止损可以收紧一点。 | ||||
| QQQ | 低 | 1.03% | 0.63% ~ 1.74% | 和平时差不多 |
| 今天大概率比较平静,价格能晃动的空间比平时小。卖期权占优,行权价用平时宽度即可;买跨式今天不利,你需要大波动才回本;止损可以收紧一点。 | ||||
| 标的 | 现价 | 净 GEX($B / 1%) | 状态 | Zero-Gamma 翻转位 | Call 墙 | Put 墙 | 钉住位 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| QQQ | $737.05 | -1.78B | 做市商负 gamma | $742.00 (现价在下方) | $740 +0.40% · OI 1,266 | $736 -0.14% · OI 24,655 | — |
| SPY | $765.73 | -3.05B | 做市商负 gamma | $769.65 (现价在下方) | $770 +0.56% · OI 1,868 | $765 -0.10% · OI 3,026 | — |
正 gamma:做市商高抛低吸,抑制波动;负 gamma:做市商追涨杀跌,放大波动。
期权墙按 gamma 加权而非纯 OI。503 天回测:call 墙「近」时是可靠阻力、突破后延伸更短;「远」时反而更易被突破(是波动放大的信号)。Put 墙未测出支撑效果。
DTE≤7 · 期权墙用最近到期档 · 收盘后快照
| 相似日(前5) | 距离 | 当日涨跌 | 次日 | 5日后 | 当时RSI2 | 20日后 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025-07-02 | 0.34 | +0.70% | +0.98% | +0.84% | 70 | +2.58% |
| 2019-09-11 | 0.35 | +0.94% | +0.42% | +0.05% | 83 | -2.70% |
| 2025-08-13 | 0.37 | +0.05% | -0.08% | -2.49% | 90 | +0.64% |
| 2025-02-18 | 0.39 | +0.23% | +0.03% | -4.83% | 96 | -12.02% |
| 2025-09-16 | 0.39 | -0.08% | -0.20% | +1.19% | 88 | +1.15% |
09:05 ET 发布,16:45 ET 对账。台账保留每一次预测,包括错的。
| 预测 | 实际 |
|---|---|
| P(涨) 57% · 收盘 $741.1 · 区间 $736.7–$744.4 | 开盘 $740.46 · 最高 $741.42 · 最低 $731.63 · 收盘 $736.53 (收盘较 9 点价 -0.56%) |
朴素基准 =「收盘等于 9 点价、永远 55% 看涨」。
研究输出,不构成投资建议。